论文：公允价值会计问题研究
2007年1月1日开始在上市公司施行的新修订的《企业会计准则2006》中，在金融资产的确认、长期投资、非货币交易、债务重组、资产减值等17项具体会计准则中运用了公允价值作为计量的标准。公允价值的应用，使我国会计的计量方法由原来单一的历史成本计量模式，向多元化模式方向发展，迈出了我国会计准则与国际会计计量标准准则接轨的重要一步。但是，在运用公允价值计量过程中，由于是以当前的市价或预期的现金流量的现值来确定的，这导致公允价值在我国的应用还存在一些问题。
一、现行会计准则引入公允价值的内容和意义
公允价值因其能够公允地反映企业的财务状况和经营成果等信息, 已经被认可作为提高会计信息相关性的重要计量属性。
（一）公允价值的内容
我国现行准则体系与国际财务报告准则相比，在确定公允价值的应用范围时，充分地考虑了我国的国情，作了审慎的改进。
1. 公允价值的含义
我国财政部在2006年发布的《企业会计准则──基本准则》中，将公允价值定义为“公允价值，是指在公允价值计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量。”
因而我国引入公允价值是适度、谨慎和有条件的，充分考虑了国际财务报告准则中公允价值应用的三个级次，即：第一，存在活跃市场的资产和负债, 活跃市场中的报价应当用于确定其公允价值；第二, 不存在活跃市场的, 参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格或参照实质上相同的其他资产或负债的当前公允价值；第三, 不存在活跃市场, 且不满足上述两个条件的, 应当采用估值技术等确定资产或负债的公允价值。
2. 公允价值的特征
公允价值具有公允性、虚拟性以及动态性, 因此，能够满足企业众多利益相关者的决策需要，受到国内外专业人士的好评。
①交易的公允性
公允价值是在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行交易形成的交易价格, 以这样的价格进行会计计量所产生的经济后果对企业各利害关系人都是最为公允和可接受的, 公平交易是公允价值取得的一个前提条件。要求公平交易, 有利于更真实的反映资产或负债的价值, 为信息使用者提供与决策更加相关的信息, 更有利于维护市场的有序运行。
②交易事项的虚拟性
形成公允价值的交易及交易双方, 并不一定是特定的或现实的交易及交易双方, 可以是假定的或虚拟的交易及交易双方。因此，公允价值就可以被看作是“最可能的
。
计量时，过去以历史成本无法反映的收益和某些隐性资产，如投资性房地产、金融资产等的真实价值都将得到体现。
（一）在投资性房地产准则中的运用及其影响
现行会计准则的运用，引导市场更多的关注投资性房地产的真实价值，并使每股净资产值的估值方法成为评估投资性房地产的主要标准之一。
1. 在投资性房地产准则中的具体运用
《企业会计准则第3号──投资性房地产》中规定，同时满足下列条件，可对投资性房地产采用公允价值模式进行后续计量：第一，投资性房地产所在地有活跃的房地产交易市场；第二，企业能够从房地产交易市场上取得相同或类似房地产交易的市场价格或其他相关信息，
从而对投资性房地产的公允价值作出合理的估计。采用公允价值计量，不再对投资性房地产计提折旧或进行摊销，应当以资产负债表日投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值与原账面价值之间的差额，计入当期损益。
2. 对投资性房地产行业的影响
首先，投资性房地产采用公允价值计量能体现其真实价值与未来盈利，从而提高报表信息参考价值。近几年房地产价格不断上涨，公司一旦采用公允价值来计量投资性房地产，将大幅度提高其净资产和当期利润，公司中的投资性房地产溢价将在账面上充分体现。其次，采用公允价值计量投资性房地产增加企业税收负担。公司采用公允价值对投资性房地产进行后续计量，大幅度增加了当期利润，这意味着企业大幅增加了缴纳的税额，将直接导致企业现金的流出。
（二）在非货币性资产交换准则中的运用及其影响
之前非货币性资产交易产生的收益，只能计入资本公积金，现行会计准则实施后可直接计入当期收益，进入利润表，这样公允价值就可能再次成为操纵利润的工具。
1. 在非货币性资产交换准则中的具体运用
《企业会计准则第7号──非货币性资产交换》中规定，非货币性资产交换同时满足如下两个条件，应当采用公允价值计量，将换出资产的公允价值与账面价值的差额计入当期损益：第一，交换具有商业实质；第二，换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量。如果上述条件不能同时满足，则仍以换出资产的账面价值作为换入成本，不确认损益。上述规定还特别指出，若交易双方存在关联关系，可能导致发生的交换不具有商业实质。
2. 在非货币性资产交换准则中的影响
现行会计准则规定，在非货币性资产交换中运用公允价值来计量，其直接结果是这一交换将产生利润，成都建投(600109)是第一个因采用新会计准则的公允价值计量而使净资产翻倍的股票。成都建投于2007年4月25日公布其第一季度的财务报告，由于非货币性资产交换，造成每股收益同比增长0.867元(2006年第一季度每股收益为-0.043) ，达0.824元。
（三）在债务重组准则中的运用及其影响
从现行债务重组准则的规定可以看出，作为债务人的上市公司进行债务重组时，一旦债权人让步，上市公司获得的利润将直接计入当期收益。
1. 在债务重组准则中的具体应用
现行会计准则规定了债务重组的四种情况：第一，债务人应当将重组债务的账面价值与实际支付现金之间的差额，确认为债务重组利得，计入当期损益；第二，债务人以非现金资产清偿债务的，债务人应当将重组债务的账面价值与转让的非现金资产公允价值之间的差额，确认为债务重组利得，计入当期损益；第三，当债务转为资本时，重组债务的账面价值与其公允价值之间的差额，计入当期损益；第四，修改其他债务条件的，重组债务的前后入账价值之间存在的差额，计入当期损益。
2. 债务重组准则中运用公允价值的影响
现行会计准则中使用公允价值计量，并将债务重组收益计入当期损益，将会影响企业的财务状况和经营成果。以非货币性资产偿债为例：
2007年1月1日，a 公司从b 公司购入商品，开具6个月期、不带息的110万元商业票据一张。2007年6月10日a 公司发生财务困难，与b 公司协商债务重组。双方达成协议，b 公司同意a 公司用产品抵偿债务。该批商品市场价格为75万元，增值税率17%，产品成本70万元，跌价准备0.5万元，假定b 公司未计提坏账准备，不考虑相关税费，a 公司当期确认收益27.75万元，其中包括债务重组利得22.25万元，资产转让收益5.50万元。使用公允价值计量使a 公司资本公积减少27.75万元，利润总额增加27.75万元，所得税费用增加9.16万元（27．75×33％，设所得税率为33％），净利润增加18．59万元（27．75×67％）。从
本例可以看出，当用于债务重组的资产账面价值与公允价值差额越大，对当期损益的影响就越大，对当期资产结构、所得税、净利润等都会产生较大影响。
（四）在非同一控制下企业合并准则中的运用及影响
现行计准则从我国资本市场的现状和市场经济不完善的实际出发，对公允价值的谨慎运用，有利于规范企业的盈余管理行为，提高企业利润的可信程度。
1. 在非同一控制下的企业合并中的具体运用
现行会计准则规定，非同一控制下的企业按照购买法进行核算，按照公允价值确认所取得资产和负债的价值。购买日，购买方的合并成本大于确认的各项可辨认资产、负债的公允价值净额的差额，确认为商誉。购买方的合并成本小于确认的各项可辨认资产、负债的公允价净额的差额，计入当期损益。
2. 运用公允价值计量所带来的影响
非同一控制下的企业合并采用公允价值计量，购买方对被购买的资产和负债的价值变动以及合并中产生的商誉进行确认和摊销。购买方利用公允价值的确定或自由计提资产减值的权利，蓄意低估被购买方的资产或高估其负债，为合并后产生较高的盈利创造了空间，也可高估负债，蓄意低估合并中产生的商誉。因此，非同一控制下的企业合并采用公允价值计量很可能会导致企业的非理性合并行为。
（五）在金融工具确认和计量准则中的运用及其影响
如果某家上市公司大量持有股票等金融资产，在过去按成本计量时，无法反映其收益，但是在现行会计准则下以公允价值计量这些金融资产，将获得巨额的投资收益。
1. 在金融工具确认和计量准则中的具体运用
根据《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的规定，对于交易性金融资产，取得时以成本计量，期末按照公允价值对金融资产进行后续计量，公允价值的变动计入当期损益。
2. 金融工具采用公允价值计量的影响
公允价值计量可能使非专业投资者难以看透报表信息，导致投资失利。新准则对金融工具的投资，期末按公允价值入账，公允价值与账面价值的差额直接计入当期损益。当持有投资公允价值上升时，将确认未实现收益，虚增企业利润，而利润增加又会导致税收加重，最终导致企业的现金流出。公允价值在我国新会计准则中的主导地位将日渐显现，我们也应意识到由于管理层的逐利动机、会计准则制度不完善、相关的法律法规不健全及执法不严等，采用公允价值计量易产生利润操纵行为。
按照现行会计准则，上市公司利润表中设置公允价值变动损益科目，主要来自股票、债券等金融资产，仅2007年上半年就为上市公司带来了平均近3000万元的巨额利润，占上市公司税前利润的59.44%，而公允价值净收益的上市公司则平均得到了5600万元的利润，平均占税前利润的79.78%。与交易性金融资产不同的是，可供出售金融资产的公允价值变动要计入资本公积，这意味着公允价值会对上市公司所有者权益产生影响。
三、公允价值在运用过程中存在的问题
现行会计准则的发布，为公允价值在我国会计实务中的应用开创了一个良好的开端。新企业会计准则在上市公司实施后，在上市公司几年来的实际中，主要存在以下问题：
（一）缺乏有效的市场经济体制
根据公允价值的定义，公允价值是在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。公允价值的获取应该是在一个活跃的、完全竞争的市场条件下进行的，它要求参加交易的双方在自愿的原则上充分了解市场情况，信息不对称的程度应尽可能地缩小，任何商品或要求权的市场价格都可以公开查阅，而且交易时他们都已经将各种交易的风险因素考虑在内，并据此确定交易价格。
论文：公允价值会计问题研究
2007年1月1日开始在上市公司施行的新修订的《企业会计准则2006》中，在金融资产的确认、长期投资、非货币交易、债务重组、资产减值等17项具体会计准则中运用了公允价值作为计量的标准。公允价值的应用，使我国会计的计量方法由原来单一的历史成本计量模式，向多元化模式方向发展，迈出了我国会计准则与国际会计计量标准准则接轨的重要一步。但是，在运用公允价值计量过程中，由于是以当前的市价或预期的现金流量的现值来确定的，这导致公允价值在我国的应用还存在一些问题。
一、现行会计准则引入公允价值的内容和意义
公允价值因其能够公允地反映企业的财务状况和经营成果等信息, 已经被认可作为提高会计信息相关性的重要计量属性。
（一）公允价值的内容
我国现行准则体系与国际财务报告准则相比，在确定公允价值的应用范围时，充分地考虑了我国的国情，作了审慎的改进。
1. 公允价值的含义
我国财政部在2006年发布的《企业会计准则──基本准则》中，将公允价值定义为“公允价值，是指在公允价值计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量。”
因而我国引入公允价值是适度、谨慎和有条件的，充分考虑了国际财务报告准则中公允价值应用的三个级次，即：第一，存在活跃市场的资产和负债, 活跃市场中的报价应当用于确定其公允价值；第二, 不存在活跃市场的, 参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格或参照实质上相同的其他资产或负债的当前公允价值；第三, 不存在活跃市场, 且不满足上述两个条件的, 应当采用估值技术等确定资产或负债的公允价值。
2. 公允价值的特征
公允价值具有公允性、虚拟性以及动态性, 因此，能够满足企业众多利益相关者的决策需要，受到国内外专业人士的好评。
①交易的公允性
公允价值是在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行交易形成的交易价格, 以这样的价格进行会计计量所产生的经济后果对企业各利害关系人都是最为公允和可接受的, 公平交易是公允价值取得的一个前提条件。要求公平交易, 有利于更真实的反映资产或负债的价值, 为信息使用者提供与决策更加相关的信息, 更有利于维护市场的有序运行。
②交易事项的虚拟性
形成公允价值的交易及交易双方, 并不一定是特定的或现实的交易及交易双方, 可以是假定的或虚拟的交易及交易双方。因此，公允价值就可以被看作是“最可能的
。
计量时，过去以历史成本无法反映的收益和某些隐性资产，如投资性房地产、金融资产等的真实价值都将得到体现。
（一）在投资性房地产准则中的运用及其影响
现行会计准则的运用，引导市场更多的关注投资性房地产的真实价值，并使每股净资产值的估值方法成为评估投资性房地产的主要标准之一。
1. 在投资性房地产准则中的具体运用
《企业会计准则第3号──投资性房地产》中规定，同时满足下列条件，可对投资性房地产采用公允价值模式进行后续计量：第一，投资性房地产所在地有活跃的房地产交易市场；第二，企业能够从房地产交易市场上取得相同或类似房地产交易的市场价格或其他相关信息，
从而对投资性房地产的公允价值作出合理的估计。采用公允价值计量，不再对投资性房地产计提折旧或进行摊销，应当以资产负债表日投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值与原账面价值之间的差额，计入当期损益。
2. 对投资性房地产行业的影响
首先，投资性房地产采用公允价值计量能体现其真实价值与未来盈利，从而提高报表信息参考价值。近几年房地产价格不断上涨，公司一旦采用公允价值来计量投资性房地产，将大幅度提高其净资产和当期利润，公司中的投资性房地产溢价将在账面上充分体现。其次，采用公允价值计量投资性房地产增加企业税收负担。公司采用公允价值对投资性房地产进行后续计量，大幅度增加了当期利润，这意味着企业大幅增加了缴纳的税额，将直接导致企业现金的流出。
（二）在非货币性资产交换准则中的运用及其影响
之前非货币性资产交易产生的收益，只能计入资本公积金，现行会计准则实施后可直接计入当期收益，进入利润表，这样公允价值就可能再次成为操纵利润的工具。
1. 在非货币性资产交换准则中的具体运用
《企业会计准则第7号──非货币性资产交换》中规定，非货币性资产交换同时满足如下两个条件，应当采用公允价值计量，将换出资产的公允价值与账面价值的差额计入当期损益：第一，交换具有商业实质；第二，换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量。如果上述条件不能同时满足，则仍以换出资产的账面价值作为换入成本，不确认损益。上述规定还特别指出，若交易双方存在关联关系，可能导致发生的交换不具有商业实质。
2. 在非货币性资产交换准则中的影响
现行会计准则规定，在非货币性资产交换中运用公允价值来计量，其直接结果是这一交换将产生利润，成都建投(600109)是第一个因采用新会计准则的公允价值计量而使净资产翻倍的股票。成都建投于2007年4月25日公布其第一季度的财务报告，由于非货币性资产交换，造成每股收益同比增长0.867元(2006年第一季度每股收益为-0.043) ，达0.824元。
（三）在债务重组准则中的运用及其影响
从现行债务重组准则的规定可以看出，作为债务人的上市公司进行债务重组时，一旦债权人让步，上市公司获得的利润将直接计入当期收益。
1. 在债务重组准则中的具体应用
现行会计准则规定了债务重组的四种情况：第一，债务人应当将重组债务的账面价值与实际支付现金之间的差额，确认为债务重组利得，计入当期损益；第二，债务人以非现金资产清偿债务的，债务人应当将重组债务的账面价值与转让的非现金资产公允价值之间的差额，确认为债务重组利得，计入当期损益；第三，当债务转为资本时，重组债务的账面价值与其公允价值之间的差额，计入当期损益；第四，修改其他债务条件的，重组债务的前后入账价值之间存在的差额，计入当期损益。
2. 债务重组准则中运用公允价值的影响
现行会计准则中使用公允价值计量，并将债务重组收益计入当期损益，将会影响企业的财务状况和经营成果。以非货币性资产偿债为例：
2007年1月1日，a 公司从b 公司购入商品，开具6个月期、不带息的110万元商业票据一张。2007年6月10日a 公司发生财务困难，与b 公司协商债务重组。双方达成协议，b 公司同意a 公司用产品抵偿债务。该批商品市场价格为75万元，增值税率17%，产品成本70万元，跌价准备0.5万元，假定b 公司未计提坏账准备，不考虑相关税费，a 公司当期确认收益27.75万元，其中包括债务重组利得22.25万元，资产转让收益5.50万元。使用公允价值计量使a 公司资本公积减少27.75万元，利润总额增加27.75万元，所得税费用增加9.16万元（27．75×33％，设所得税率为33％），净利润增加18．59万元（27．75×67％）。从
本例可以看出，当用于债务重组的资产账面价值与公允价值差额越大，对当期损益的影响就越大，对当期资产结构、所得税、净利润等都会产生较大影响。
（四）在非同一控制下企业合并准则中的运用及影响
现行计准则从我国资本市场的现状和市场经济不完善的实际出发，对公允价值的谨慎运用，有利于规范企业的盈余管理行为，提高企业利润的可信程度。
1. 在非同一控制下的企业合并中的具体运用
现行会计准则规定，非同一控制下的企业按照购买法进行核算，按照公允价值确认所取得资产和负债的价值。购买日，购买方的合并成本大于确认的各项可辨认资产、负债的公允价值净额的差额，确认为商誉。购买方的合并成本小于确认的各项可辨认资产、负债的公允价净额的差额，计入当期损益。
2. 运用公允价值计量所带来的影响
非同一控制下的企业合并采用公允价值计量，购买方对被购买的资产和负债的价值变动以及合并中产生的商誉进行确认和摊销。购买方利用公允价值的确定或自由计提资产减值的权利，蓄意低估被购买方的资产或高估其负债，为合并后产生较高的盈利创造了空间，也可高估负债，蓄意低估合并中产生的商誉。因此，非同一控制下的企业合并采用公允价值计量很可能会导致企业的非理性合并行为。
（五）在金融工具确认和计量准则中的运用及其影响
如果某家上市公司大量持有股票等金融资产，在过去按成本计量时，无法反映其收益，但是在现行会计准则下以公允价值计量这些金融资产，将获得巨额的投资收益。
1. 在金融工具确认和计量准则中的具体运用
根据《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的规定，对于交易性金融资产，取得时以成本计量，期末按照公允价值对金融资产进行后续计量，公允价值的变动计入当期损益。
2. 金融工具采用公允价值计量的影响
公允价值计量可能使非专业投资者难以看透报表信息，导致投资失利。新准则对金融工具的投资，期末按公允价值入账，公允价值与账面价值的差额直接计入当期损益。当持有投资公允价值上升时，将确认未实现收益，虚增企业利润，而利润增加又会导致税收加重，最终导致企业的现金流出。公允价值在我国新会计准则中的主导地位将日渐显现，我们也应意识到由于管理层的逐利动机、会计准则制度不完善、相关的法律法规不健全及执法不严等，采用公允价值计量易产生利润操纵行为。
按照现行会计准则，上市公司利润表中设置公允价值变动损益科目，主要来自股票、债券等金融资产，仅2007年上半年就为上市公司带来了平均近3000万元的巨额利润，占上市公司税前利润的59.44%，而公允价值净收益的上市公司则平均得到了5600万元的利润，平均占税前利润的79.78%。与交易性金融资产不同的是，可供出售金融资产的公允价值变动要计入资本公积，这意味着公允价值会对上市公司所有者权益产生影响。
三、公允价值在运用过程中存在的问题
现行会计准则的发布，为公允价值在我国会计实务中的应用开创了一个良好的开端。新企业会计准则在上市公司实施后，在上市公司几年来的实际中，主要存在以下问题：
（一）缺乏有效的市场经济体制
根据公允价值的定义，公允价值是在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。公允价值的获取应该是在一个活跃的、完全竞争的市场条件下进行的，它要求参加交易的双方在自愿的原则上充分了解市场情况，信息不对称的程度应尽可能地缩小，任何商品或要求权的市场价格都可以公开查阅，而且交易时他们都已经将各种交易的风险因素考虑在内，并据此确定交易价格。