简答题
1、简述股份有限公司的主要特征。
股份有限公司是指由法定最低人数以上的股东共同出资设立，全部资本划分为等额股份，股东以其所持股份为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司债务承担责任的企业法人。股份有限公司的主要特征包括：(1)股东不少于法定最低人数。(2)责任形式为有限责任。(3)资本(股本)划分为等额股份且以股票形式予以表现。(4)设立条件严格、设立程序复杂、组织机构设置必须完整。(5)募集设立的股份有限公司，信息披露具有公开性。
2、简述股份有限公司的普通股股东享有的主要权益。
股份有限公司的普通股股东享有的权利主要包括：(1)公司经营管理的参与权。（2）公司经营管理的监督权。(3)公司收益分配权。（4）公司剩余资产分配权。(5)公司股份转让权。（6）公司认股优先权。
3、简述股份有限公司税后利润的分配顺序与基本形式。
股份有限公司税后利润的分配顺序是：(1)弥补公司亏损。(2)提取10%的法定公积金。(3)提取5%至10%的法定公益金。(4)支付优先股股利。(5)提取任意公积金。(6)支付普通股股利。我国股份有限公司税后利润分配的形式主要有两种，即分配现金与分配股票，也就是通常所说的派息与送股。
4、什么是送股票与转送股票？
送股票是股份有限公司以股票形式向股东分配税后利润的行为。转送股票是股份有限公司动用公积金向股东转赠股票的行为。二者都是无偿赠送股份的行为，都将造成公司股本总量和股票总数的增加。
5、简述股票的分类。
可以根据不同的标准对股票进行分类。如：根据股票所代表的股东权利，股票可分为普通股股票和优先股股票。根据股票是否上是交易，股票可分为流通股票和非流通股票。根据是否在票面上记载股东的姓名，股票可分为记名股票和无记名股票。在股票的各种不同的分类中，根据股票所代表的股东权利，将股票分为普通股股票和优先股股票，是最重要的分类。
6、如何对股票投资风险进行分类？
可以根据多种标准对股票投资风险进行分类。比较重要的分类有：根据风险发生的原因，可以将风险分为政治与社会风险、经济风险、股票市场风险。按照风险波及的对象和范围，可以把风险分为整个股市风险、板块风险和个股风险。
7、简述股票交易市场及其构成。
股票交易市场是股票投资者相互买卖股票的市场，又称二级市场。股票交易市场由场内交易市场和场外交易市场组成。股票场内交易市场，是指交易地点固定、参加交易人员固定的有组织的股票交易市场。股票和其它证券的场内交易市场称证券交易所。股票场外交易市场，是指证券交易所以外的股票交易市场，其主体是所谓店头市场，此外还包括第三市场和第四市场。
8、简述股票的包销与代销及其实质区别。
股票包销与代销是股票承销的两种形式。股票代销是指证券公司代理发行人发售股票，在承销期结束时，将未售出的股票全部退还给发行人的承销方式。股票包销是指证券公司将发行人的股票按照协议全部购入后发售，并在承销期结束时将剩余股票全部自行购入的承销方式。包销与代销的实质区别，在于股票发行风险承担者不同。在包销条件下，股票发行的风险和责任由承销人负担；而在代销条件下，股票发行风险由发行人自己负担。
9、我国确定股票发行价格的基本方法是什么？
我国股票发行主要有定价发行与竞价发行两种方式。近年来，我国股票定价发行时发行价格的确定，主要是采取市盈率法。竞价发行中的底价的确定，实际也是采取市盈率法。所谓市盈率法，是一种用发行市盈率乘每股税后利润来确定股票发行价格的方法。其具体实施分为三步：第一步，预测计算出发行人的每股税后利润。第二步，参考同类上市公司股票二级市场的平均市盈率，拟定发行市盈率。第三步，用每股税后利润乘发行市盈率确定股票发行价格。
10、简述无偿送股与有偿配股条件下除权价的计算公式。
无偿送股条件下除权价的计算公式：除权价=股权登记日收盘价／1＋送股比率。有偿配股条件下除权价的计算公式：除权价=股权登记日收盘价＋（配股价×配股比率)／1＋配股比率。
11、什么是股票交易的交割？
股票交易的交割，是指证券卖方将卖出股票交付买方，买方将买进股票的价款交付给卖方的行为。由于股票买卖是通过证券商进行的，所以，证券交割分为两个阶段：证券商与证券商之间的交付；证券商与委托人之间的交付。
12、简述股票投资技术分析的对象、目的与重点。
股票投资技术分析的对象是股票市场价格自身的运动。对股票市场价格运动进行技术分析，是为了揭示股票市场价格运动的趋势与规律，从而确定股票买卖的对象与时机。股票投资技术分析的重点，是价、量、时、空之间的关系。“价”指的是市场价格；“量”指的是成交数量；“时”指的是涨跌时间；“空”指的是涨跌空间。
13、简述股票投资技术分析的三项假定前提。
通常认为，技术分析以下述三项假定为前提。其一，市场价格运动涵盖一切信息。意思是说，股票市场价格的运动，是各种因素对股票市场价格影响的综合表现。其二，市场价格会沿着趋势运动。意思是说，股票市场价格运动的某种趋势（例如上升趋势）一旦形成，股票市场价格就会沿着这种趋势继续运动。除非出现某种足够强大的力量改变该种趋势。其三，历史可能会重演。意思是说，历史上发生过的股票市场价格涨跌的事实，会在投资者心中留下深刻印象，从而会影响投资者以后的行为；而众多投资者的相同行为，又可能会导致股票市场价格涨跌的重演。
14、简述5日算术移动平均线的计算与画法
5日算术移动平均线的计算与画法是：用第1日至第5日的5个收市价的总和除以5，得到第一个5日移动平均数；用第2日至第6日的5个收市价的总和除以5，得到第二个5日移动平均数；用第3日至第7日的5个收市价的总和除以5，得到第三个5日移动平均数。以此类推。这些移动平均数在坐标图上的连线，就是收市价的5日移动平均线。计算平均股价，除了上述简单算术平均法外，还可以使用加权的方法。
15、简述葛兰碧法则的内容。
葛兰碧法则的内容，包括三个买点和三个卖点。三个买点是：（1）K线由下而上穿越移动平均线，买入；（2）K线由上而下靠近、触及或小幅穿越移动平均线掉头向上，买入；（3）K线由上而下穿越并远离移动平均线，买入。三个卖点是：（1）K线由上而下穿越移动平均线，卖出；（2）K线由下而上靠近、触及或小幅穿越移动平均线掉头向下，卖出；（3）K线由下而上穿越并远离移动平均线，卖出。
16、简单解释反弹与回档。
反弹与回档是一对相对的概念。它们都是指股票市场价格在一种趋势中的反方向运动过程。所谓反弹，指的是证券市场价格在下降趋势中所发生的向上运动。所谓回档，指的是证券市场价格在上升趋势中所发生的向下运动。一般认为，回档与反弹的百分比有三种：即33%、50%、和66%。
17、画出并解释头肩底反转形态。
头肩底反转形态，通常出现在股票历史走势图的中低价位区。形成标志是看股价是否突破颈线。头肩底反转形态的最小目标位是可以提前测定的，测定方法是测量头部到颈线的垂直线的高度。在头肩底反转形态形成过程中，每当股价上升时，成交量都会有所放大；每当股价下跌时，成交量却难以放大；当股价突破颈线时，成交量明显放大。
18、画出并解释上升趋势中的三角形调整形态
判断三角形形态的形成，至少要有两个谷峰和两个谷底。用通过两个谷峰和两个谷底分别画切线的方法，判断三角形形态的形成。以原有趋势为上升趋势的三角形形态为例，三角形最小目标位的测量方法是：以初始高点为起点，向右上方画一条与下方切线平行的直线；以三角形的顶端为起点，向右上方画一条与原有趋势线平行的直线。两条直线相交处，就是对称三角形的最小目标位。在上升趋势的三角形形态内，当股价下跌时，成交量减少；当股价上升时，成交量放大；当股价突破连接两个谷峰的切线时，成交量明显放大。
19、简述平滑异同移动平均线（MACD）的应用要点。
平滑异同移动平均线，是根据快速移动平均线与慢速移动平均线的聚合与分离的现象，加以双重平滑运算，用以判断股票买卖时机的分析方法。MACD指标的运用方法是：
（1）DIF、DEA在0以上，大势属多头市场。DIF、DEA在0以下，大势属空头市场。
（2）DIF向上突破DEA形成交叉，绿色柱形线缩短或红色柱形线出现，为买进讯号。DIF向下跌破DEA形成交叉，红色柱形线缩短或绿色柱形线出现，，为卖出讯号。
（3）顶背离：当股价或指数逐波升高，而DIF及DEA却逐波下降，与股价走势形成背离，则预示股价即将下跌。顶背离大多出现在庄家制造“多头陷阱”，进行诱多阶段。
（4）底背离：当股价或指数逐波下行，而DIF及DEA却逐波上升，与股价走势形成背离，则预示股价即将上涨。底背离大多出现在庄家制造“空头陷阱”，进行诱空阶段。
20、简述相对强弱指标（RSI）的应用要点。
RSI是一定期间内股价上涨总幅度平均值占股价上涨与下跌总幅度平均值的比例。通常，RSI指标运行图由三条曲线构成，分别为6天、12天、24天的RSI曲线。
（1）当6日RSI值在80%以上时，股市呈超买现象，若出现头部形态，为卖出讯号。
（2）当6日RSI值在20%以下时，股市呈超卖现象，若出现底部形态，为买进讯号。
（3）当快速RSI由下往上突破慢速RSI时，为买进讯号。当快速RSI由上往下跌破慢速RSI时，为卖出讯号。
21、简述随机指标（KDJ）的应用要点。
KDJ指标由K、D、J三条曲线构成。这三条曲线在0%－100%之间的空间运行。80%－100%之间的区域为超买区；20%－0%之间为超卖区；50%上下区域为平衡区。
（1）K值向下交叉D值，为卖出讯号。K值向上交叉D值，为买进讯号。
（2）K值高位连续两次向下交叉D值确认跌势，为卖出讯号。K值低位连续两次向上交叉D值确认涨势，为买进讯号。
（3）K值向上运行受到D值压制掉头向下，为卖出讯号。K值向下运行受到D值支撑掉头向上，为买入讯号。
22、简述布林线（BOLL）的应用要点。
布林线指标由两个部分构成：一是根据计算画出来的三条轨道线，即上轨线、中轨线、下轨线；二是由美国线组成的股价运动轨迹。该指标主要是通过观察美国线在运动中与三条轨道线的聚散关系来判断股票的买卖时机。
（1）美国线在中轨上方为强势，在中轨下方为弱势。
（2）上、下轨线处于狭窄状态时，股价在小幅范围内波动。（3）上下轨线向上扩张发散之初，美国线刺穿上轨，此时为买入讯号。
（4）上下轨线向下扩张发散之初，美国线刺穿下轨，此时为卖出讯号。
23、简述债券及其主要分类。
债券是社会经济主体为筹措资金发行的，承诺按一定利率定期支付利息，并到期偿还本金的凭证。可以按多种标准对债券进行分类，主要分类有：按发行主体不同，可分为政府债券、金融债券和公司债券。按偿债期限不同，可分为短期债券、中期债券和长期债券。按付息方式不同，可分为附息债券、贴现债券和一次付息债券。按有无抵押担保，可分为信用债券、抵押债券和担保债券。
24、简述封闭型投资基金与开放型投资基金的区别。
根据有无存续期和能否赎回，投资基金分为封闭型投资基金与开放型投资基金。二者的主要区别在于：（1）封闭型投资基金具有约定的存续期；而开放型投资基金不设定存续期。（2）封闭型投资基金证券持有人不能要求发行人赎回基金证券，但可以在证券市场上卖出所持有的基金证券；而开放型投资基金证券持有人则可以要求发行人赎回基金证券。
简答题
1、简述股份有限公司的主要特征。
股份有限公司是指由法定最低人数以上的股东共同出资设立，全部资本划分为等额股份，股东以其所持股份为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司债务承担责任的企业法人。股份有限公司的主要特征包括：(1)股东不少于法定最低人数。(2)责任形式为有限责任。(3)资本(股本)划分为等额股份且以股票形式予以表现。(4)设立条件严格、设立程序复杂、组织机构设置必须完整。(5)募集设立的股份有限公司，信息披露具有公开性。
2、简述股份有限公司的普通股股东享有的主要权益。
股份有限公司的普通股股东享有的权利主要包括：(1)公司经营管理的参与权。（2）公司经营管理的监督权。(3)公司收益分配权。（4）公司剩余资产分配权。(5)公司股份转让权。（6）公司认股优先权。
3、简述股份有限公司税后利润的分配顺序与基本形式。
股份有限公司税后利润的分配顺序是：(1)弥补公司亏损。(2)提取10%的法定公积金。(3)提取5%至10%的法定公益金。(4)支付优先股股利。(5)提取任意公积金。(6)支付普通股股利。我国股份有限公司税后利润分配的形式主要有两种，即分配现金与分配股票，也就是通常所说的派息与送股。
4、什么是送股票与转送股票？
送股票是股份有限公司以股票形式向股东分配税后利润的行为。转送股票是股份有限公司动用公积金向股东转赠股票的行为。二者都是无偿赠送股份的行为，都将造成公司股本总量和股票总数的增加。
5、简述股票的分类。
可以根据不同的标准对股票进行分类。如：根据股票所代表的股东权利，股票可分为普通股股票和优先股股票。根据股票是否上是交易，股票可分为流通股票和非流通股票。根据是否在票面上记载股东的姓名，股票可分为记名股票和无记名股票。在股票的各种不同的分类中，根据股票所代表的股东权利，将股票分为普通股股票和优先股股票，是最重要的分类。
6、如何对股票投资风险进行分类？
可以根据多种标准对股票投资风险进行分类。比较重要的分类有：根据风险发生的原因，可以将风险分为政治与社会风险、经济风险、股票市场风险。按照风险波及的对象和范围，可以把风险分为整个股市风险、板块风险和个股风险。
7、简述股票交易市场及其构成。
股票交易市场是股票投资者相互买卖股票的市场，又称二级市场。股票交易市场由场内交易市场和场外交易市场组成。股票场内交易市场，是指交易地点固定、参加交易人员固定的有组织的股票交易市场。股票和其它证券的场内交易市场称证券交易所。股票场外交易市场，是指证券交易所以外的股票交易市场，其主体是所谓店头市场，此外还包括第三市场和第四市场。
8、简述股票的包销与代销及其实质区别。
股票包销与代销是股票承销的两种形式。股票代销是指证券公司代理发行人发售股票，在承销期结束时，将未售出的股票全部退还给发行人的承销方式。股票包销是指证券公司将发行人的股票按照协议全部购入后发售，并在承销期结束时将剩余股票全部自行购入的承销方式。包销与代销的实质区别，在于股票发行风险承担者不同。在包销条件下，股票发行的风险和责任由承销人负担；而在代销条件下，股票发行风险由发行人自己负担。
9、我国确定股票发行价格的基本方法是什么？
我国股票发行主要有定价发行与竞价发行两种方式。近年来，我国股票定价发行时发行价格的确定，主要是采取市盈率法。竞价发行中的底价的确定，实际也是采取市盈率法。所谓市盈率法，是一种用发行市盈率乘每股税后利润来确定股票发行价格的方法。其具体实施分为三步：第一步，预测计算出发行人的每股税后利润。第二步，参考同类上市公司股票二级市场的平均市盈率，拟定发行市盈率。第三步，用每股税后利润乘发行市盈率确定股票发行价格。
10、简述无偿送股与有偿配股条件下除权价的计算公式。
无偿送股条件下除权价的计算公式：除权价=股权登记日收盘价／1＋送股比率。有偿配股条件下除权价的计算公式：除权价=股权登记日收盘价＋（配股价×配股比率)／1＋配股比率。
11、什么是股票交易的交割？
股票交易的交割，是指证券卖方将卖出股票交付买方，买方将买进股票的价款交付给卖方的行为。由于股票买卖是通过证券商进行的，所以，证券交割分为两个阶段：证券商与证券商之间的交付；证券商与委托人之间的交付。
12、简述股票投资技术分析的对象、目的与重点。
股票投资技术分析的对象是股票市场价格自身的运动。对股票市场价格运动进行技术分析，是为了揭示股票市场价格运动的趋势与规律，从而确定股票买卖的对象与时机。股票投资技术分析的重点，是价、量、时、空之间的关系。“价”指的是市场价格；“量”指的是成交数量；“时”指的是涨跌时间；“空”指的是涨跌空间。
13、简述股票投资技术分析的三项假定前提。
通常认为，技术分析以下述三项假定为前提。其一，市场价格运动涵盖一切信息。意思是说，股票市场价格的运动，是各种因素对股票市场价格影响的综合表现。其二，市场价格会沿着趋势运动。意思是说，股票市场价格运动的某种趋势（例如上升趋势）一旦形成，股票市场价格就会沿着这种趋势继续运动。除非出现某种足够强大的力量改变该种趋势。其三，历史可能会重演。意思是说，历史上发生过的股票市场价格涨跌的事实，会在投资者心中留下深刻印象，从而会影响投资者以后的行为；而众多投资者的相同行为，又可能会导致股票市场价格涨跌的重演。
14、简述5日算术移动平均线的计算与画法
5日算术移动平均线的计算与画法是：用第1日至第5日的5个收市价的总和除以5，得到第一个5日移动平均数；用第2日至第6日的5个收市价的总和除以5，得到第二个5日移动平均数；用第3日至第7日的5个收市价的总和除以5，得到第三个5日移动平均数。以此类推。这些移动平均数在坐标图上的连线，就是收市价的5日移动平均线。计算平均股价，除了上述简单算术平均法外，还可以使用加权的方法。
15、简述葛兰碧法则的内容。
葛兰碧法则的内容，包括三个买点和三个卖点。三个买点是：（1）K线由下而上穿越移动平均线，买入；（2）K线由上而下靠近、触及或小幅穿越移动平均线掉头向上，买入；（3）K线由上而下穿越并远离移动平均线，买入。三个卖点是：（1）K线由上而下穿越移动平均线，卖出；（2）K线由下而上靠近、触及或小幅穿越移动平均线掉头向下，卖出；（3）K线由下而上穿越并远离移动平均线，卖出。
16、简单解释反弹与回档。
反弹与回档是一对相对的概念。它们都是指股票市场价格在一种趋势中的反方向运动过程。所谓反弹，指的是证券市场价格在下降趋势中所发生的向上运动。所谓回档，指的是证券市场价格在上升趋势中所发生的向下运动。一般认为，回档与反弹的百分比有三种：即33%、50%、和66%。
17、画出并解释头肩底反转形态。
头肩底反转形态，通常出现在股票历史走势图的中低价位区。形成标志是看股价是否突破颈线。头肩底反转形态的最小目标位是可以提前测定的，测定方法是测量头部到颈线的垂直线的高度。在头肩底反转形态形成过程中，每当股价上升时，成交量都会有所放大；每当股价下跌时，成交量却难以放大；当股价突破颈线时，成交量明显放大。
18、画出并解释上升趋势中的三角形调整形态
判断三角形形态的形成，至少要有两个谷峰和两个谷底。用通过两个谷峰和两个谷底分别画切线的方法，判断三角形形态的形成。以原有趋势为上升趋势的三角形形态为例，三角形最小目标位的测量方法是：以初始高点为起点，向右上方画一条与下方切线平行的直线；以三角形的顶端为起点，向右上方画一条与原有趋势线平行的直线。两条直线相交处，就是对称三角形的最小目标位。在上升趋势的三角形形态内，当股价下跌时，成交量减少；当股价上升时，成交量放大；当股价突破连接两个谷峰的切线时，成交量明显放大。
19、简述平滑异同移动平均线（MACD）的应用要点。
平滑异同移动平均线，是根据快速移动平均线与慢速移动平均线的聚合与分离的现象，加以双重平滑运算，用以判断股票买卖时机的分析方法。MACD指标的运用方法是：
（1）DIF、DEA在0以上，大势属多头市场。DIF、DEA在0以下，大势属空头市场。
（2）DIF向上突破DEA形成交叉，绿色柱形线缩短或红色柱形线出现，为买进讯号。DIF向下跌破DEA形成交叉，红色柱形线缩短或绿色柱形线出现，，为卖出讯号。
（3）顶背离：当股价或指数逐波升高，而DIF及DEA却逐波下降，与股价走势形成背离，则预示股价即将下跌。顶背离大多出现在庄家制造“多头陷阱”，进行诱多阶段。
（4）底背离：当股价或指数逐波下行，而DIF及DEA却逐波上升，与股价走势形成背离，则预示股价即将上涨。底背离大多出现在庄家制造“空头陷阱”，进行诱空阶段。
20、简述相对强弱指标（RSI）的应用要点。
RSI是一定期间内股价上涨总幅度平均值占股价上涨与下跌总幅度平均值的比例。通常，RSI指标运行图由三条曲线构成，分别为6天、12天、24天的RSI曲线。
（1）当6日RSI值在80%以上时，股市呈超买现象，若出现头部形态，为卖出讯号。
（2）当6日RSI值在20%以下时，股市呈超卖现象，若出现底部形态，为买进讯号。
（3）当快速RSI由下往上突破慢速RSI时，为买进讯号。当快速RSI由上往下跌破慢速RSI时，为卖出讯号。
21、简述随机指标（KDJ）的应用要点。
KDJ指标由K、D、J三条曲线构成。这三条曲线在0%－100%之间的空间运行。80%－100%之间的区域为超买区；20%－0%之间为超卖区；50%上下区域为平衡区。
（1）K值向下交叉D值，为卖出讯号。K值向上交叉D值，为买进讯号。
（2）K值高位连续两次向下交叉D值确认跌势，为卖出讯号。K值低位连续两次向上交叉D值确认涨势，为买进讯号。
（3）K值向上运行受到D值压制掉头向下，为卖出讯号。K值向下运行受到D值支撑掉头向上，为买入讯号。
22、简述布林线（BOLL）的应用要点。
布林线指标由两个部分构成：一是根据计算画出来的三条轨道线，即上轨线、中轨线、下轨线；二是由美国线组成的股价运动轨迹。该指标主要是通过观察美国线在运动中与三条轨道线的聚散关系来判断股票的买卖时机。
（1）美国线在中轨上方为强势，在中轨下方为弱势。
（2）上、下轨线处于狭窄状态时，股价在小幅范围内波动。（3）上下轨线向上扩张发散之初，美国线刺穿上轨，此时为买入讯号。
（4）上下轨线向下扩张发散之初，美国线刺穿下轨，此时为卖出讯号。
23、简述债券及其主要分类。
债券是社会经济主体为筹措资金发行的，承诺按一定利率定期支付利息，并到期偿还本金的凭证。可以按多种标准对债券进行分类，主要分类有：按发行主体不同，可分为政府债券、金融债券和公司债券。按偿债期限不同，可分为短期债券、中期债券和长期债券。按付息方式不同，可分为附息债券、贴现债券和一次付息债券。按有无抵押担保，可分为信用债券、抵押债券和担保债券。
24、简述封闭型投资基金与开放型投资基金的区别。
根据有无存续期和能否赎回，投资基金分为封闭型投资基金与开放型投资基金。二者的主要区别在于：（1）封闭型投资基金具有约定的存续期；而开放型投资基金不设定存续期。（2）封闭型投资基金证券持有人不能要求发行人赎回基金证券，但可以在证券市场上卖出所持有的基金证券；而开放型投资基金证券持有人则可以要求发行人赎回基金证券。