瓣 ７年 巷簿麓瓣期 ：ｉ糟辨嚣嚣ｉ ～ ０２辫礞鬻嚣 ２ ２翡月瓣 第２ ｇ 搿ｔ 瓣３６／．ｓ ．０ 黪１潆ｇ１． １ｆｌ 鳍雅 嚣餐￥９ ｄ｜瓣势９ ｊ９ｉ 臻ｎ ４８４． ０７１２搿 ５善管 理 ０ 一 卜总 ６ｔ 黼 搿糟０瓣 瓣瓣ｓ １瓣瓣 搿黪ｓ 《． 帮 瓣 ． ６ｏ嚣黪 《 垃 》亏
付应账款 的价值 管理与 中国
化仪征石 化纤股 有份限公 司杜海冈
应 付账 款是 指企业 因购买 材 料 、商 品 或接 受劳 务 ， 交 时 易含 两 部个分： ｌ 如果 企业 在 交 成易立 时 即 刻付款 ，不 形 成 应 付 、 已 成立 推而迟 付 款 所 成形 的 债 务这。是 购 买 方 在 采 购活 中 动 由 账款 根据上述，的 假设前提知 ，可资金 因的 来源为资 ，融那么 于 取 得 益 利先于 代价 出流 而 生 产的 负 。债虽 因信 然用 期 的 限 短 信在 用期 内 融的 成 资本就 构 成第一 分部 价值 ； ２ 企业 信在用 期 、 暂 性 决 了定应 账 付款的 付 款 周 不期 ，长 但 从 一个 较 的长 期间 来内 ， 没 支 有付 应付款 ，就 是对 应供商 资 金 的 占 用， 这 段 时 在 间看 ， 业 的企应 付 账款 往 维 往持在 一 定 水平 ，在企 债 业务 中据占 里 按 币货 时 价 值 间 计 的 算资金 收 ， 就益构 成 应 付账 款的 第二 部 着 相 当的 比 ，重 为 业 价 企 的值创 造 起 不着 可或 缺 作 用的 通。 过 分 值 价。 简 单来说 ：就 在 是付款 信用 期内 ，一 方面 是企 不业用 对 沪 深证 券 市 场 ｉ０ 各 行业具 有 代 表 性 上 公 司市２ １ 年三 度 季 过通融 来资支付应付账 款节约所的 利息 费用 ０（ Ｏ１ 资本 成本家） 另 ；对 披 露 数外 据 的统计 ，结果 示显： 应 付账 款 余额 平 均占 流 动 负债 的４ １． ， 相 当３于 ３ ．的 动流资产 是， 货币 资金 的 ｉ ２倍。 ５％ ０９６％ ． ７
一
方 面是企 业 不 归还 货款， 用利供 应 商的 资 金 所产 生 的理 财收
益
（ 收本益 ） 。这 就 应是 付 款账价 值 的 重双性 。 资
科
管学 理应 付账款 的一 重个要 前 是根 提 据要需 对 其 行进
举 例说 明： 若企甲业 购买因原形成对 料企乙业的应付 账ｘ 款
合理
的类 分根。 类 别特 据制征定 不 同的 管方理案 ， 才能最 大 万 元 ，信 用 期 为 ３ ，那天么 该 笔 应 付账 款的 时 间 值 价就由 部 两 ０限
度 挖地 掘应 账 付款的 价 值。 根 据 付应 账 的 时 问款性 质 以可 分 组 成
： 首 是先 没若有 ３ 天 的 信用 期，甲企 业通 过融 资 筹集ｘ ０ 万 ０ 加将 其 分 为 １ ：紧 应 急 付 款 ： 账因 非 正常 事件 引起 的 紧 付急款 元 在 ３ 天内承所担 的 本 资本 Ｃ （ 成 平 权均市 场成本 ） ，其 是 次、 事 项， 不 尽若 快 支付 会 就 响 影 企业 的日 生常 产经 ，营 导致 甲 企 业公 利用 没有归 还 ｘ的 元 在３ 天 内 时的 价 间值Ｐ 万 Ｏ那 ，么甲 业企 欠乙 企业 的应 付 账款Ｘ 对元 Ａ 业的 间时 价 值 ＶＣＰ 万 企 ＋： 。司利 益的 损或失 企 对业 的誉声造成 损；２害 、普应通 付账款 ：此 类 款 项为 企 业 正 采 购 业 务 常形 成的应 付 款 ， 其业 务量 和 金 提应出 付 账 时款间价 值 重双性 的原 因 之 一 ， 是 就在企 业的
额
应付占 账 的款 重大比 付 、条 款件 和期限有 合同约 定、 或虽 实务 操作 中，往 在 偿往应还账款 付的时 ，因资金候周 的需转 要 然 没协 议有 等书 契面 约 但 ，据 根 双方 有已 信誉的， 付 方会款 而 从银行贷 款，并按支付期息利 但。尚未偿还 的戍付 账款，则 守遵潜 在的 付款惯 例３ 、长账； 应 龄账付款 ：由通采普购 业务 是实 在实在 供对 货方 的 资金 占用 ， 这 部 分而 资金 无 形 中已 企被 产 生应的付 款， 但 业受务纠 纷、 产破 算等 清 可不控 因 的素影 业 用于 购买 品商或 理财 ， 也 就 是包 含在 企 的营业 资 运 本中，
响 ， 最 终在 形成 长 期 不 支予付 的 应付 。款紧 急应 款 和付长 账 龄 为企业 创 造 价值 。 应将 付账 款 科 学 管 理的 作为 企 业 理财 的 重要 应 款付因在实 务发中 生 频 低 率， 应 占 付款 账的 比 例 ，对小 企 组成部 分 ， 为 众多 陷 入资 金 紧张 企 业 提 的供 许 帮些助 是 ，笔者 业 现 流 金的影 响 微甚，本 文 在 探 讨应 付账 的款价 值 ，时 要主 提 应出付 账 款 双 重 时 间价 概 值念的 一个初 衷 。
是
第指二类 “ 普应通 账付款 ”。 ◆二 、付应款在企账业营资运本中的值价与管 理Ｈ一、应付 款的双账时重问值价
应 付账款 的 双重 时 问 价 值主 要体 现 在 营 资 本 的价运值 创 造 应 付 账 款 是 业 企的 债务 ，也是 对 债 权方的 资 金 用占。 金 资中 。 广 义 营运 资本 是 是指 企业 的 流动 资产总 额 ， 但 与它流 动 负 的 时成 本 间 可以通 过 市 场折现 率 计 算 得 出。 为 更了清 晰地 认 识 存债的 增减 变动 存 着 密 在
切 的关 系 ，特 别是应 付 款 账的 模 大 小 规 和 付 支策 略 直 接 响影营 资 运 的本 运作 。特 殊 情 除 外 （ 况 务债 应付 账 款 的 时 间价 值， 在探 之 前讨 需 假 设 要 个 前几提 ： 首先 ， 不 考 虑 应 付 账 款现 金 折 的扣等 影 其 账 面响 价 的 外 部 因素 值； 其 重 组、 以 资抵 债 等 ） ， 还偿 应付 账 款 往，往 是 流 动资 产中 币 货 次 ， 业 营 企 资 运 为金 零 有 资 产 （ 用 都 创在 造 价值上 ） ， 即 企资 金 的 少 ，减 也就 营 是 资运本 中 富 流最 动性资 源 的 减 少 。 所 业
业的所 有资 产全 部用于 能创造价值 最的方地，归还应付账款 时营运 资在管理本方面 ， 传统上 较为注几个关 要重的项流动单 资 需要融 资； 三第， 除非正 排的延常付期款 等 部内因素。 在纯粹 产 — — 现 、应金收账 款 、 存 货 等 ，而对 动 负流债 ， 特 是 别 应付 考虑应付 账款 时间价值 的情 下 况，它 有 双重具 性即，价值包 账该 款 素 因 的 响影 考 ， 虑 的较浅 其。 根 源在 于 应 付 对账 款在 资 小
罐
５｝
２
１ 年 ７下 ０２月
总 ２第 ９ 期６ 刊 款计划 制定 、 ｔ款 期 限 提示、 佳 最 时款 计 机 算等 核 ・ 理、 ｊ －管巴
运 营中所 能 贡献 的价值 识认 不深。
的 Ｒ １ ｊ 付 应 款 账对营 资 运 本价 值 的主 要体 现 在 ： １ 、在 不影 响 企 功能 的 开发上 ，可也 往 以Ｅ Ｐ 平台 Ｌ 发出ｆ 计款 划管 模堙 个科 的学管决策理 平 台这是， 业声 和 日常誉 产 经生 营 的前提 下 ，从 一 较 个长 期 间 来 看应 付 账 块 ，庞为 大的款业付 务建立 起‘款 的 规 模 越 大， 企 业可调 的 营动运 资 本 就会越 多 ； 价其值 可以 进 行 付 应 款账 管理 软 的件 环 境。 五第、科 把学 握 佳 最 付 时款 机 购货 企 业 费 免占 用 货供 企 用 应付 账 款 的余额 和 平 均付 款 ，按 期 前 提 文到的 “ 时 重间价 双 值 计 算”方 来法 统 计； ２应 付 账款 的 信用 越期 长， 企 业可 用 业 的 资利 金 ，够 能 缓解本 企业资 金 短 缺 压的 力， 节 约 资 金 成 本 、的 营 运资本 越就多 ， 其 值价可 以 通 过 信 期用增 加 的 天数 所 产 生 但 是 长期 拖 欠 采 货购 也款 然必 会 损 害购 企 货 的 业 誉 ，声同 『 也＝ 可 的 货币 时 间价 值 计来 算 ３； 、全 面 、准 确 和详 尽 的 应 付 账款 支付 容 易 影响到 购 货 企 业正常 的 生 产 经 营 秩 序 。
购 货 企业 必 须 通 过 计 对 企 业划 的 资 金 预算、 筹 资 方 案、融 资 计 划 投 资 、决策 无 对 付等 款代 价 的仔 细 量衡 、比较， 再做 出选 择 为 。此 ，应付 账 款不产 生 举 轻足 重的影 响， 直接 决 定 融资成 本 大的小 和 资 金 收益 的 管理 由要 业务 性向 分 析 性 发 展。 已有以 的信息 台平 、采 购 业
的高低 其价值可。 通过专以业资的本效计益算 模 型 出得。
对 应针 账付款 对营 运 资本 在三 方 面所做 出 的贡献 ， 业 企可
务 数、据合同付 款款条为础基 同时；考供虑 货业企收应款 账成 本
、 货购 企 业 弃 现 放 金 扣折损 失 以及 、 购货 企 业造 成供 货企业
以通
制过定 科学 合 理 的 管理 制 度 和 采取 积极 有效 的 措 施 来 断不 现 金短 缺 成的 本 素 因且； 在供 应 商可 忍 的容 范围之内 ， 适当 增 挖 掘 应 付账款 的价 。值其 最 中 直观的 法做 就是 大扩 企业 应 付 账 加额 外 款 付 期 借，助 信 息 部门 发 开管 的理 统系 ，通过 权衡 延 期 款 的 规 和模延 长 付款 期 限，但 这 从 根 上本取 决 供 于应商 对 企 付 款 业的收 益和 代 价 ， 终最确 定 对 企业 有 最利的 付款 时 。 机 进行 赊 的销意 ，愿并 不 吝 授 予较长 的 信 期 用据。 此 企业 就可 以 第 六、 不 断 更新 应 付 账 的 管款理 理 念 。 过通 对 应 付 账款 价 在增强 供 商应 赊 销的意 愿 下上 功 夫 。 的值索 、探管上理重新的 定位 ，进引 国际上的新研最 究果成， 如 说果应 账 付款的 规模 和 付款 信 用 期有 一定 的 外 部 因 素影 把 付应 账 的款 管理 作企 为业 精细 化 管 的 理 要 重 成组部 分 ， 逐步 响的 话 ， 那 么 付 计款 的制 划定 支和付 时 机选的 就择体 现 出 一 个 立起树 视重 付应 账 款理 管企的业 文 化 。 企 业内部 对 应 付账 款管的 理 水平 。但 如 何 制 定 科 学 合 的 付理款 划 ？计如 选何择 最 的付 佳 款 机时 这 ？是管 理 者在认 可应 付 账 款 价 值 后之 ，进 行 科 学管 理 之前要 思 的 考首要 题 。问对此 ，通 过
三、
应账款 付对 业商誉价值的影企
响 企 的业 商 誉 即， 商业 信 誉 与 声 誉， 是 企 业的 一 项无 资形 产其，能 在 未 来 期 为间企 业 经 营 来 超带 额利 的润 潜在 济经价
实 务验提经几面方简的建议：单
首
先， 企 的业理层只要管像民 营企 的所业者有关 采购付 值 心 企。 业
合 时并， 它 现体为 购 买 企业 投 资成本 超 过 被 并 合企 业 款 业 一样务来重 应付账款视 管理 的就够 了足这 是思，想 的要 上 净 产 资 允价 值 的差公额
求。。 在 这 个前提 下 业企 应结 当合采 购 付 业款 务的 特点 和 部内控 商 业信 誉 作，为 企 业 商誉的重 要 组 成 分 ，主部要 是 企 业指 制要求 设 置管 理 机 构 ，明 确 责职 权 ，限 权将 利 与责任 落 实到 各 与应供商之 间 因及时结算 款等诚货举信 动 ，所立 的树重合同 、 责 任 部门 、 位 和 个岗 人业。 务、 务 、监财 督 、 考 核 等职能 门 部 信 用 企业 形 象 守。如果 对 应 付 账 进 行 款 周 了密的 计划管 理选 ，
必做须 到相 不容岗位 相离分，同时要求沟 通利便、 协高效 作。
来 的价 是 不值可 估 量 的 。” 所 以供应 商 选 一择定 要 留优 弃 劣。
择
了最 佳 付 款 时机 ， 那么 企 业 就既 能充 分 利 用供 从应 商那 里获 获 得 良好的 信 誉 、购 质 优 价 廉 得 的产 品 、 得到 折扣 折 让 更或长
第 、二一 位管理 学 大 曾师 经说过 “秀 的 供 应 商给 业 带 得 的企筹 资 服 务 ，于企 业的 营 运 资 本 又，能 使 企 业在供 应 那 商里
优企
业 财的务、采 购和信用 理管 部门， 通不过断收 集来信的用资 的 付 款信 用 期。从经 济 学的视 角 ，这 是 看 业企未 来交易 成本 的
料，对 供 商 进应 行 动 的 态等级 评估 ， 其中 款付 的 方式 期 限和 降 要 低 是， 业 企无形 价 的提 值 升 ， 如果 发生 企 并 业 购 业 ，务 有就 为 一 作 项重 要参 考的指 。标在此 基 础 上 对， 应供 进 商行等 级 管 可 能 用 货价 币值来 示表，体 现 在合 商 并誉 。 里 ，理针 对 不 同等 的级 供应 商 制 相 应定的 采 购策 。 条 略件允 许 的
的 款 付战 合 作略 议协 。
反 之 如，果 应 付账 款管 理 无序 ， 必 然影响 企 业 的 金资 计支金到付期的 应付款 账，损企害业 商的信业誉，当 然业企值价
话， 还可以 财 务由 和 采 部购门 共同 优与质 供 应 商 签 订相对 规范 划 ，而从降低 营 资运创本造 价值 的力，甚能至不 及能 筹时集 资
第 三 、 建立付账应 的 款部内 控制制度 。所有建在立 内控制 中有的型资和无产价形值也随就之低降 。度 的 企 业里 ，应 收 款 账的 部内控 制 流程基 本 上是 必不 可少 的， 通 以过 上分 析 ，可 以看 出 付应账 款 的 值价 要 包主括 ： 其 自
却往 不 往设 应付 账 内控款流 程 但 。是 不可否 认 ：在 业企 的 有 所身 在 信用 期 内 的 时 间 价 值 、 服 务 于 运营 资 本给 企 业创 造 的 价 者
管和理 者 相 分 离 的 司 里 公与，采 购 相关 的 业 是务最 易 滋生 腐 值 、 对企 业 商 价誉值 的 贡献 。 但应 付 账款 这 三项 价 的值实 现 ，
败的地 方。常最见的 象现如 ：有权采 者购从与其有利 害系关的 有 赖 于 企 业 管 者理对 应付 款 账价 值的 认知 ， 有 赖于 一 高 支 效 的
单位 采购， 排 斥 公平 竞争 的第 三 ； 方外 勾内结 抬 高 采 购 价格 ，
理 管队团有，赖于 套科学一的 理制度管以 及永不止 的停索与 探
侵
害 司 利 公益， 饱 中 私囊；制 对 供定 公 司不利 的付 款 件条 积 ， 发现 。从 而 充分 挥发应 付 款 的 账 在潜 功能 ， 为 业 企价 值 的 创造
极为
供商付款应， 从 中渔利 让，公司 出付价代 。这些败腐 行 做 出为贡献 。 最 都终 体在 现公司购采成 的提高上 ，本无形中 造成也应付 款账 的正非扩常大，这严 重 害了损公司 利的 ，益须通必 过内控制
流部程 加 以规 范 。
考参文 ： 献
［ ］ １国会 计 中科百 全书 ／ 秉坚主 编． 阳 辽 宁人：民 余 沈出
第四 、 息 部信门应 针对 企业 在 应 账付 管款 理 上的 需 求 ， 由 版． ９ １ ９９ 财 务等 部门 配合 ，开 发 或 完 应善 付 账款 信 化 管 理息 统 。系重 点［】 ２ 郭淑 芬． 账 付款 管的理与 控制［ ］财 通讯务 应（Ｊ． 学术
放在供
应商 数据主 管、理信等用级评 、采购业 估务数采集 、据
版 ． ０）６ ２０
（ 责 编任：辑 中军何 ）
糊
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应 付账 款是 指企业 因购买 材 料 、商 品 或接 受劳 务 ， 交 时 易含 两 部个分： ｌ 如果 企业 在 交 成易立 时 即 刻付款 ，不 形 成 应 付 、 已 成立 推而迟 付 款 所 成形 的 债 务这。是 购 买 方 在 采 购活 中 动 由 账款 根据上述，的 假设前提知 ，可资金 因的 来源为资 ，融那么 于 取 得 益 利先于 代价 出流 而 生 产的 负 。债虽 因信 然用 期 的 限 短 信在 用期 内 融的 成 资本就 构 成第一 分部 价值 ； ２ 企业 信在用 期 、 暂 性 决 了定应 账 付款的 付 款 周 不期 ，长 但 从 一个 较 的长 期间 来内 ， 没 支 有付 应付款 ，就 是对 应供商 资 金 的 占 用， 这 段 时 在 间看 ， 业 的企应 付 账款 往 维 往持在 一 定 水平 ，在企 债 业务 中据占 里 按 币货 时 价 值 间 计 的 算资金 收 ， 就益构 成 应 付账 款的 第二 部 着 相 当的 比 ，重 为 业 价 企 的值创 造 起 不着 可或 缺 作 用的 通。 过 分 值 价。 简 单来说 ：就 在 是付款 信用 期内 ，一 方面 是企 不业用 对 沪 深证 券 市 场 ｉ０ 各 行业具 有 代 表 性 上 公 司市２ １ 年三 度 季 过通融 来资支付应付账 款节约所的 利息 费用 ０（ Ｏ１ 资本 成本家） 另 ；对 披 露 数外 据 的统计 ，结果 示显： 应 付账 款 余额 平 均占 流 动 负债 的４ １． ， 相 当３于 ３ ．的 动流资产 是， 货币 资金 的 ｉ ２倍。 ５％ ０９６％ ． ７
一
方 面是企 业 不 归还 货款， 用利供 应 商的 资 金 所产 生 的理 财收
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（ 收本益 ） 。这 就 应是 付 款账价 值 的 重双性 。 资
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举 例说 明： 若企甲业 购买因原形成对 料企乙业的应付 账ｘ 款
合理
的类 分根。 类 别特 据制征定 不 同的 管方理案 ， 才能最 大 万 元 ，信 用 期 为 ３ ，那天么 该 笔 应 付账 款的 时 间 值 价就由 部 两 ０限
度 挖地 掘应 账 付款的 价 值。 根 据 付应 账 的 时 问款性 质 以可 分 组 成
： 首 是先 没若有 ３ 天 的 信用 期，甲企 业通 过融 资 筹集ｘ ０ 万 ０ 加将 其 分 为 １ ：紧 应 急 付 款 ： 账因 非 正常 事件 引起 的 紧 付急款 元 在 ３ 天内承所担 的 本 资本 Ｃ （ 成 平 权均市 场成本 ） ，其 是 次、 事 项， 不 尽若 快 支付 会 就 响 影 企业 的日 生常 产经 ，营 导致 甲 企 业公 利用 没有归 还 ｘ的 元 在３ 天 内 时的 价 间值Ｐ 万 Ｏ那 ，么甲 业企 欠乙 企业 的应 付 账款Ｘ 对元 Ａ 业的 间时 价 值 ＶＣＰ 万 企 ＋： 。司利 益的 损或失 企 对业 的誉声造成 损；２害 、普应通 付账款 ：此 类 款 项为 企 业 正 采 购 业 务 常形 成的应 付 款 ， 其业 务量 和 金 提应出 付 账 时款间价 值 重双性 的原 因 之 一 ， 是 就在企 业的
额
应付占 账 的款 重大比 付 、条 款件 和期限有 合同约 定、 或虽 实务 操作 中，往 在 偿往应还账款 付的时 ，因资金候周 的需转 要 然 没协 议有 等书 契面 约 但 ，据 根 双方 有已 信誉的， 付 方会款 而 从银行贷 款，并按支付期息利 但。尚未偿还 的戍付 账款，则 守遵潜 在的 付款惯 例３ 、长账； 应 龄账付款 ：由通采普购 业务 是实 在实在 供对 货方 的 资金 占用 ， 这 部 分而 资金 无 形 中已 企被 产 生应的付 款， 但 业受务纠 纷、 产破 算等 清 可不控 因 的素影 业 用于 购买 品商或 理财 ， 也 就 是包 含在 企 的营业 资 运 本中，
响 ， 最 终在 形成 长 期 不 支予付 的 应付 。款紧 急应 款 和付长 账 龄 为企业 创 造 价值 。 应将 付账 款 科 学 管 理的 作为 企 业 理财 的 重要 应 款付因在实 务发中 生 频 低 率， 应 占 付款 账的 比 例 ，对小 企 组成部 分 ， 为 众多 陷 入资 金 紧张 企 业 提 的供 许 帮些助 是 ，笔者 业 现 流 金的影 响 微甚，本 文 在 探 讨应 付账 的款价 值 ，时 要主 提 应出付 账 款 双 重 时 间价 概 值念的 一个初 衷 。
是
第指二类 “ 普应通 账付款 ”。 ◆二 、付应款在企账业营资运本中的值价与管 理Ｈ一、应付 款的双账时重问值价
应 付账款 的 双重 时 问 价 值主 要体 现 在 营 资 本 的价运值 创 造 应 付 账 款 是 业 企的 债务 ，也是 对 债 权方的 资 金 用占。 金 资中 。 广 义 营运 资本 是 是指 企业 的 流动 资产总 额 ， 但 与它流 动 负 的 时成 本 间 可以通 过 市 场折现 率 计 算 得 出。 为 更了清 晰地 认 识 存债的 增减 变动 存 着 密 在
切 的关 系 ，特 别是应 付 款 账的 模 大 小 规 和 付 支策 略 直 接 响影营 资 运 的本 运作 。特 殊 情 除 外 （ 况 务债 应付 账 款 的 时 间价 值， 在探 之 前讨 需 假 设 要 个 前几提 ： 首先 ， 不 考 虑 应 付 账 款现 金 折 的扣等 影 其 账 面响 价 的 外 部 因素 值； 其 重 组、 以 资抵 债 等 ） ， 还偿 应付 账 款 往，往 是 流 动资 产中 币 货 次 ， 业 营 企 资 运 为金 零 有 资 产 （ 用 都 创在 造 价值上 ） ， 即 企资 金 的 少 ，减 也就 营 是 资运本 中 富 流最 动性资 源 的 减 少 。 所 业
业的所 有资 产全 部用于 能创造价值 最的方地，归还应付账款 时营运 资在管理本方面 ， 传统上 较为注几个关 要重的项流动单 资 需要融 资； 三第， 除非正 排的延常付期款 等 部内因素。 在纯粹 产 — — 现 、应金收账 款 、 存 货 等 ，而对 动 负流债 ， 特 是 别 应付 考虑应付 账款 时间价值 的情 下 况，它 有 双重具 性即，价值包 账该 款 素 因 的 响影 考 ， 虑 的较浅 其。 根 源在 于 应 付 对账 款在 资 小
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１ 年 ７下 ０２月
总 ２第 ９ 期６ 刊 款计划 制定 、 ｔ款 期 限 提示、 佳 最 时款 计 机 算等 核 ・ 理、 ｊ －管巴
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购 货 企业 必 须 通 过 计 对 企 业划 的 资 金 预算、 筹 资 方 案、融 资 计 划 投 资 、决策 无 对 付等 款代 价 的仔 细 量衡 、比较， 再做 出选 择 为 。此 ，应付 账 款不产 生 举 轻足 重的影 响， 直接 决 定 融资成 本 大的小 和 资 金 收益 的 管理 由要 业务 性向 分 析 性 发 展。 已有以 的信息 台平 、采 购 业
的高低 其价值可。 通过专以业资的本效计益算 模 型 出得。
对 应针 账付款 对营 运 资本 在三 方 面所做 出 的贡献 ， 业 企可
务 数、据合同付 款款条为础基 同时；考供虑 货业企收应款 账成 本
、 货购 企 业 弃 现 放 金 扣折损 失 以及 、 购货 企 业造 成供 货企业
以通
制过定 科学 合 理 的 管理 制 度 和 采取 积极 有效 的 措 施 来 断不 现 金短 缺 成的 本 素 因且； 在供 应 商可 忍 的容 范围之内 ， 适当 增 挖 掘 应 付账款 的价 。值其 最 中 直观的 法做 就是 大扩 企业 应 付 账 加额 外 款 付 期 借，助 信 息 部门 发 开管 的理 统系 ，通过 权衡 延 期 款 的 规 和模延 长 付款 期 限，但 这 从 根 上本取 决 供 于应商 对 企 付 款 业的收 益和 代 价 ， 终最确 定 对 企业 有 最利的 付款 时 。 机 进行 赊 的销意 ，愿并 不 吝 授 予较长 的 信 期 用据。 此 企业 就可 以 第 六、 不 断 更新 应 付 账 的 管款理 理 念 。 过通 对 应 付 账款 价 在增强 供 商应 赊 销的意 愿 下上 功 夫 。 的值索 、探管上理重新的 定位 ，进引 国际上的新研最 究果成， 如 说果应 账 付款的 规模 和 付款 信 用 期有 一定 的 外 部 因 素影 把 付应 账 的款 管理 作企 为业 精细 化 管 的 理 要 重 成组部 分 ， 逐步 响的 话 ， 那 么 付 计款 的制 划定 支和付 时 机选的 就择体 现 出 一 个 立起树 视重 付应 账 款理 管企的业 文 化 。 企 业内部 对 应 付账 款管的 理 水平 。但 如 何 制 定 科 学 合 的 付理款 划 ？计如 选何择 最 的付 佳 款 机时 这 ？是管 理 者在认 可应 付 账 款 价 值 后之 ，进 行 科 学管 理 之前要 思 的 考首要 题 。问对此 ，通 过
三、
应账款 付对 业商誉价值的影企
响 企 的业 商 誉 即， 商业 信 誉 与 声 誉， 是 企 业的 一 项无 资形 产其，能 在 未 来 期 为间企 业 经 营 来 超带 额利 的润 潜在 济经价
实 务验提经几面方简的建议：单
首
先， 企 的业理层只要管像民 营企 的所业者有关 采购付 值 心 企。 业
合 时并， 它 现体为 购 买 企业 投 资成本 超 过 被 并 合企 业 款 业 一样务来重 应付账款视 管理 的就够 了足这 是思，想 的要 上 净 产 资 允价 值 的差公额
求。。 在 这 个前提 下 业企 应结 当合采 购 付 业款 务的 特点 和 部内控 商 业信 誉 作，为 企 业 商誉的重 要 组 成 分 ，主部要 是 企 业指 制要求 设 置管 理 机 构 ，明 确 责职 权 ，限 权将 利 与责任 落 实到 各 与应供商之 间 因及时结算 款等诚货举信 动 ，所立 的树重合同 、 责 任 部门 、 位 和 个岗 人业。 务、 务 、监财 督 、 考 核 等职能 门 部 信 用 企业 形 象 守。如果 对 应 付 账 进 行 款 周 了密的 计划管 理选 ，
必做须 到相 不容岗位 相离分，同时要求沟 通利便、 协高效 作。
来 的价 是 不值可 估 量 的 。” 所 以供应 商 选 一择定 要 留优 弃 劣。
择
了最 佳 付 款 时机 ， 那么 企 业 就既 能充 分 利 用供 从应 商那 里获 获 得 良好的 信 誉 、购 质 优 价 廉 得 的产 品 、 得到 折扣 折 让 更或长
第 、二一 位管理 学 大 曾师 经说过 “秀 的 供 应 商给 业 带 得 的企筹 资 服 务 ，于企 业的 营 运 资 本 又，能 使 企 业在供 应 那 商里
优企
业 财的务、采 购和信用 理管 部门， 通不过断收 集来信的用资 的 付 款信 用 期。从经 济 学的视 角 ，这 是 看 业企未 来交易 成本 的
料，对 供 商 进应 行 动 的 态等级 评估 ， 其中 款付 的 方式 期 限和 降 要 低 是， 业 企无形 价 的提 值 升 ， 如果 发生 企 并 业 购 业 ，务 有就 为 一 作 项重 要参 考的指 。标在此 基 础 上 对， 应供 进 商行等 级 管 可 能 用 货价 币值来 示表，体 现 在合 商 并誉 。 里 ，理针 对 不 同等 的级 供应 商 制 相 应定的 采 购策 。 条 略件允 许 的
的 款 付战 合 作略 议协 。
反 之 如，果 应 付账 款管 理 无序 ， 必 然影响 企 业 的 金资 计支金到付期的 应付款 账，损企害业 商的信业誉，当 然业企值价
话， 还可以 财 务由 和 采 部购门 共同 优与质 供 应 商 签 订相对 规范 划 ，而从降低 营 资运创本造 价值 的力，甚能至不 及能 筹时集 资
第 三 、 建立付账应 的 款部内 控制制度 。所有建在立 内控制 中有的型资和无产价形值也随就之低降 。度 的 企 业里 ，应 收 款 账的 部内控 制 流程基 本 上是 必不 可少 的， 通 以过 上分 析 ，可 以看 出 付应账 款 的 值价 要 包主括 ： 其 自
却往 不 往设 应付 账 内控款流 程 但 。是 不可否 认 ：在 业企 的 有 所身 在 信用 期 内 的 时 间 价 值 、 服 务 于 运营 资 本给 企 业创 造 的 价 者
管和理 者 相 分 离 的 司 里 公与，采 购 相关 的 业 是务最 易 滋生 腐 值 、 对企 业 商 价誉值 的 贡献 。 但应 付 账款 这 三项 价 的值实 现 ，
败的地 方。常最见的 象现如 ：有权采 者购从与其有利 害系关的 有 赖 于 企 业 管 者理对 应付 款 账价 值的 认知 ， 有 赖于 一 高 支 效 的
单位 采购， 排 斥 公平 竞争 的第 三 ； 方外 勾内结 抬 高 采 购 价格 ，
理 管队团有，赖于 套科学一的 理制度管以 及永不止 的停索与 探
侵
害 司 利 公益， 饱 中 私囊；制 对 供定 公 司不利 的付 款 件条 积 ， 发现 。从 而 充分 挥发应 付 款 的 账 在潜 功能 ， 为 业 企价 值 的 创造
极为
供商付款应， 从 中渔利 让，公司 出付价代 。这些败腐 行 做 出为贡献 。 最 都终 体在 现公司购采成 的提高上 ，本无形中 造成也应付 款账 的正非扩常大，这严 重 害了损公司 利的 ，益须通必 过内控制
流部程 加 以规 范 。
考参文 ： 献
［ ］ １国会 计 中科百 全书 ／ 秉坚主 编． 阳 辽 宁人：民 余 沈出
第四 、 息 部信门应 针对 企业 在 应 账付 管款 理 上的 需 求 ， 由 版． ９ １ ９９ 财 务等 部门 配合 ，开 发 或 完 应善 付 账款 信 化 管 理息 统 。系重 点［】 ２ 郭淑 芬． 账 付款 管的理与 控制［ ］财 通讯务 应（Ｊ． 学术
放在供
应商 数据主 管、理信等用级评 、采购业 估务数采集 、据
版 ． ０）６ ２０
（ 责 编任：辑 中军何 ）
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